Fortalecerá la oferta global de la compañía en los deportes con más apuestas, incluyendo tenis, fútbol y baloncesto

Se espera que acelere el crecimiento de ingresos, EBITDA ajustado y flujo de caja libre, además de mejorar los márgenes del EBITDA ajustado

Sportradar Group AG (NASDAQ: SRAD) (“Sportradar” o “la Compañía”), una empresa global líder en tecnología deportiva enfocada en crear experiencias inmersivas para los aficionados y apostadores, anunció hoy que ha firmado un acuerdo definitivo con Endeavor Group Holdings, Inc. (“Endeavor”) (NYSE: EDR) para adquirir IMG ARENA y su portafolio de derechos de apuestas deportivas globales. El portafolio de IMG ARENA fortalecerá la oferta de contenido y productos de Sportradar, consolidando aún más su posición estratégica como proveedor líder de contenido en los deportes con mayor volumen de apuestas a nivel mundial, como tenis, fútbol y baloncesto.

La incorporación de estos derechos de apuestas a su portafolio de contenido ampliará la profundidad y amplitud de Sportradar en los principales deportes globales, expandiendo la distribución de contenido de la compañía y potenciando aún más el desarrollo de productos. Con su plataforma tecnológica altamente escalable y una amplia red de clientes, Sportradar integrará y monetizará estos derechos sin problemas, generando valor adicional para clientes, socios y accionistas.

Beneficios clave de la adquisición

Al completarse la transacción, la adquisición brindará múltiples beneficios:

• Mejora de márgenes: Inmediatamente incrementará los márgenes de EBITDA ajustado de Sportradar, en línea con su enfoque disciplinado de inversión.
• Aceleración del crecimiento: Impulsará aún más el sólido crecimiento de ingresos, EBITDA ajustado y flujo de caja de la compañía.
• Estructura única: Sportradar no deberá pagar ninguna contraprestación financiera. La transacción incluye una consideración financiera total de $225 millones, compuesta por $125 millones pagados a Sportradar y hasta $100 millones en prepagos en efectivo realizados por Endeavor a ciertos titulares de derechos deportivos.
• Portafolio altamente estratégico: El baloncesto, el fútbol y el tenis representan aproximadamente el 70% de los derechos adquiridos, lo que refuerza y complementa el portafolio deportivo actual de Sportradar.

Este nuevo portafolio de derechos de apuestas deportivas abarca relaciones estratégicas con más de 70 titulares de derechos, cubriendo aproximadamente 39,000 eventos oficiales de datos y 30,000 eventos de streaming en 14 deportes globales a lo largo de seis continentes. Entre las principales propiedades deportivas incluidas se encuentran Wimbledon, US Open, Roland-Garros, Major League Soccer, EuroLeague de baloncesto y el PGA Tour. Con la incorporación de estos derechos de tenis, Sportradar ahora tendrá derechos de apuestas sobre tres de los cuatro torneos de Grand Slam.

La estructura única de esta transacción fortalecerá aún más el sólido balance de Sportradar y mejorará su significativa posición de liquidez, permitiendo inversiones estratégicas continuas y oportunidades para generar mayores retornos para los accionistas. Además, se prevé una aceleración en el ritmo de su actual programa de recompra de acciones.

Carsten Koerl, director ejecutivo de Sportradar, declaró:

“El éxito de Sportradar se basa en la amplitud de su cobertura deportiva, un extenso portafolio de productos, tecnología líder y una red de distribución global. Dado nuestro historial comprobado de maximizar el retorno de inversión a través de acuerdos de derechos de apuestas globales y nuestra posición fortalecida en el tenis, el baloncesto y el fútbol, estamos seguros de que podremos explotar todo el potencial económico de este portafolio. Además, la estructura única de esta transacción acelera nuestro perfil de ingresos y flujo de caja y mejorará inmediatamente nuestros márgenes. La incorporación de estos derechos estratégicos desbloqueará nuevas oportunidades de crecimiento, permitiéndonos ofrecer un valor excepcional a nuestros socios, clientes y accionistas.”

Cierre de la transacción

Se espera que la transacción se complete en el cuarto trimestre de 2025, sujeta a la aprobación de los organismos reguladores y al cumplimiento de las condiciones de cierre. UBS Swiss Financial Advisors actúa como asesor financiero exclusivo y Brandl Talos ha servido como asesor legal para Sportradar.

Más detalles sobre el acuerdo estarán disponibles durante la llamada de resultados de Sportradar hoy a las 8:30 a. m. (EST) y en el Investor Day programado para el 1 de abril.

Sportradar announces agreement to acquire IMG Arena and its strategic portfolio of global sports betting rights

Will Strengthen Company’s Global Offering for Most Bet Upon Sports Including Tennis, Soccer and Basketball

Expected to Accelerate Revenue, Adjusted EBITDA and Free Cash Flow Growth and Will Be Accretive to Adjusted EBITDA Margins

Sportradar Group AG (NASDAQ: SRAD) («Sportradar» or the «Company»), a leading global sports technology company focused on creating immersive experiences for sports fans and bettors, today announced that it has entered into a definitive agreement with Endeavor Group Holdings, Inc. («Endeavor») (NYSE: EDR) to acquire IMG ARENA and its global sports betting rights portfolio. IMG ARENA’s portfolio will enhance Sportradar’s content and product offering and further strengthen its strategic position as a leading content provider in the most bet upon global sports, including tennis, soccer and basketball.     

Adding these betting rights to its content portfolio increases Sportradar’s depth and breadth in key global sports, expanding the Company’s content distribution and further fueling product development. With its highly scalable technology platform and extensive client network, Sportradar will seamlessly integrate and monetize these rights driving incremental value for clients, partners and shareholders.   

Upon closing, the acquisition will provide a number of key benefits:  

• Enhances margins: Immediately accretive to Sportradar’s adjusted EBITDA margins, aligning with our disciplined investment approach; 
• Accelerates growth: Further accelerates Company’s robust revenue, adjusted EBITDA and cash flow growth;  
• Unique structure: Sportradar will not be required to pay any financial consideration; Transaction provides financial consideration totaling $225 million comprised of $125 million paid to Sportradar and up to $100 million cash prepayments made by Endeavor to certain of the sports rightsholders;  
•  Highly strategic portfolio: Basketball, soccer and tennis account for approximately 70% of the rights which are the top three most bet on global sports, complementing our existing sports portfolio. 

This incoming portfolio of global betting rights comprises strategic relationships with over 70 rightsholders covering approximately 39,000 official data events and 30,000 streaming events across 14 global sports on six continents. Prominent global properties include Wimbledon, US Open, Roland-Garros, Major League Soccer, EuroLeague basketball and PGA Tour. Combined with existing tennis rights, Sportradar will now hold betting rights to three of the four Grand Slams.  

The unique structure of this transaction will further strengthen Sportradar’s already robust balance sheet and enhance its significant liquidity position, allowing for continued strategic investments and opportunities for incremental shareholder returns, including an anticipated acceleration on the pace of its existing buyback program.  

Carsten Koerl, Chief Executive Officer of Sportradar, stated: «Sportradar’s success is driven by the breadth of its sports coverage, a broad product portfolio, the leading technology, and a global distribution network.  Given our proven track record of maximizing ROI through our global betting rights deals and our strengthened position across tennis, basketball and soccer, we are confident in our ability to realize the full economic potential of this portfolio. In addition, the unique structure of this transaction accelerates our revenue and cash flow profile and will be immediately accretive to our margins. The addition of these strategic rights will unlock new growth opportunities, enabling us to deliver exceptional value to our partners, clients and shareholders.»  

The transaction is currently expected to close in the fourth quarter of 2025, subject to receipt of regulatory approvals and satisfaction of closing conditions. UBS Swiss Financial Advisors is acting as exclusive financial advisor and Brandl Talos served as transaction counsel to Sportradar.  

Further details on the deal will be available during Sportradar’s [https://earnings%20call/]earnings call today at 8:30amEST and Investor Day, on April 1.