Los números hablan por sí solos en Brasil. En 2024, el COAF recibió 928 reportes de transacciones sospechosas relacionadas con empresas de apuestas en línea y loterías. En 2025, esa cifra trepó a 27,600 comunicaciones, un incremento de casi 30 veces en apenas doce meses. Para entender la magnitud del cambio, basta comparar con años anteriores: en 2023 se registraron 1,157 informes y en 2022 la cifra fue de 1,344.
El principal factor detrás del aumento no es necesariamente un crecimiento equivalente en la actividad ilícita, sino la implementación de un marco regulatorio que, por primera vez, obliga a las empresas de apuestas a comunicar al COAF cuando detectan operaciones con indicios de lavado de dinero u otros delitos financieros. Estas obligaciones comenzaron a aplicarse en enero de 2025, como parte de la estructuración del mercado regulado de apuestas en Brasil.
Por qué se dispararon los reportes tras la nueva regulación en Brasil
La explicación del salto en las notificaciones tiene al menos dos lecturas. La primera es la más evidente: antes de 2025, las apuestas no estaban formalmente obligadas a reportar al COAF, por lo que la enorme mayoría de las transacciones sospechosas simplemente no llegaba a la agencia. La regulación creó una obligación legal que antes no existía, y los números lo reflejan de inmediato.
La segunda lectura es más compleja. Fred Justo, Director de AML (Antilavado de Dinero) de Legitimuz, apuntó que parte del aumento podría interpretarse como notificaciones de carácter defensivo. «Una de las razones del aumento de las notificaciones obligatorias en 2025 podría interpretarse como comunicaciones defensivas de los operadores que temen sanciones», señaló Justo, en referencia al Artículo 25 de la Ordenanza SPA/MF No. 1.143/2024, que exige a los operadores aplicar un análisis riguroso sobre transacciones con indicios de lavado de dinero.
«Otro factor que contribuye a esta cifra puede ser la incapacidad de identificar lo que se sospecha que es blanqueo de dinero; cuando tienen dudas, acaban denunciando todo», agregó el especialista, describiendo una dinámica que podría inflar artificialmente las estadísticas sin que eso implique necesariamente un aumento real en la actividad delictiva.
El sistema financiero como primera línea de control
Más allá de los reportes directos de los operadores, el sistema financiero también juega un papel central en la detección de plataformas ilegales. En 2025, 54 entidades financieras y de pago presentaron 1,255 informes a la Secretaría de Premios y Apuestas, lo que permitió identificar a 265 operadores ilegales y derivó en el cierre de 550 cuentas bancarias.
Sin embargo, el proceso enfrenta obstáculos estructurales. Muchas empresas que operan plataformas de apuestas no utilizan números de identificación fiscal (CNPJ) registrados explícitamente bajo esa actividad, sino que operan bajo otras clasificaciones comerciales. En algunos casos, se detectó el uso de empresas fantasma con CNPJ previamente creados, lo que dificulta el seguimiento automático por parte de las instituciones financieras y permite que ciertas transacciones escapen a los sistemas de control tradicionales.
El COAF refuerza su trabajo preventivo con bancos y fintechs
Para cerrar esas brechas, el COAF está coordinando con bancos e instituciones financieras un esquema de trabajo preventivo más estructurado. La agencia brinda orientación sobre los tipos y patrones de transacciones que pueden indicar actividad fraudulenta vinculada a apuestas, una colaboración que anteriormente se daba de forma irregular y que ahora busca sistematizarse con reuniones periódicas.
La misma estrategia fue aplicada con anterioridad en sectores emergentes como las fintechs y los criptoactivos. En el caso de los activos virtuales, la normativa de reporte al COAF entró en vigor en febrero de 2026, siguiendo el mismo modelo implementado para las apuestas.
El mercado ilegal sigue representando el 40% del sector
A pesar de los avances regulatorios, estudios de mercado indican que las empresas de apuestas ilegales todavía representan el 40% del sector en Brasil. La Secretaría de Premios y Apuestas del Ministerio de Hacienda, encargada de regular y supervisar el mercado, trabaja en paralelo con la Agencia Nacional de Telecomunicaciones (Anatel) para eliminar sitios irregulares y frenar el flujo financiero de las plataformas que operan fuera del marco legal.
